En directo, bolsa e Ibex 35 | Dow Jones, S&P 500 y Nasdaq abren con signo mixto tras los datos de inflación y empleo

Bankinter lanza Horizon Estate, un vehículo de inversión buscará tener activos mayoritariamente en Norteamérica y Europa, además de en Australia y Asia.

Tiene un objetivo de inversión de 100 millones de euros y está dirigido a clientes que inviertan a partir de 200.000 euros. Las inversiones se centrarán en activos inmobiliarios.

El Consejo de Gobierno del Banco Central Europeo (BCE) ha acometido un recorte de 25 puntos en el tipo de facilidad de depósito, que se queda en el 3,50%. La tasa de referencia para las operaciones principales de financiación se queda en el 3,65% y la de la facilidad marginal de préstamo, en el 3,90%.

Supone el cuarto mayor aumento en un solo día para una empresa en la historia (ya ocupa los tres primeros puestos).

La renta variable y la renta fija de mercados emergentes son las clases de activos preferidos. Los escenarios principal, bajista y alcista se centran en las perspectivas de inflación y crecimiento
 

El índice de precios al productor (IPP) para demanda final de Estados Unidos subió un 0,2% en agosto, por encima del 0,1% esperado, según el Departamento del Trabajo. El IPP de julio se revisó a la baja, desde un 0,1% a un 0,0%.

El IPP interanual subió un 1,7%, después de que el dato de julio se revisara a la baja, desde un 2,2% a un 2,1%. Un sondeo de Reuters entre analistas había previsto que el índice interanual se situara en un 1,8% en agosto.

El IPP subyacente subió un 0,3% en términos intermensuales, después de que el dato de julio se revisara a la baja, desde un 0,0% a un -0,2%. En la comparativa interanual, el IPP subyacente subió un 2,4%, idéntica variación a la experimentada en julio.

El organismo toma esta decisión porque "la inflación está bajando gradualmente y ha evolucionado como esperábamos".

El ministro de Comercio chino, Wang Wentao, visitará Europa y mantendrá conversaciones con un vicepresidente ejecutivo de la Comisión Europea el 19 de septiembre sobre el caso de los aranceles del bloque contra los vehículos eléctricos chinos, informa el Ministerio de Comercio chino.

El ministro de Economía, Comercio y Empresa, Carlos Cuerpo, muestra preocupación por la OPA hostil lanzada por BBVA sobre Banco Sabadell, a pesar del visto bueno del BCE. El Gobierno sigue atento a las posibles implicaciones de la fusión.

En 1997, Deep Blue, la supercomputadora creada por IBM, derrotó al campeón mundial de ajedrez Garry Kasparov, marcando un momento crucial en la historia de la inteligencia artificial (IA). Esta victoria fue una señal inequívoca de lo que estaba por venir.

La Agencia Internacional de la Energía (AIE) ha recortado su previsión de crecimiento de la demanda de petróleo para 2024 en 70.000 barriles diarios (bpd), alrededor del 7,2%, hasta los 900.000 bpd, publica este jueves en su informe mensual sobre el mercado petrolero.

La agencia, con sede en París, cita la ralentización de la demanda china como principal motor del menor crecimiento de la demanda mundial. Ahora espera que la demanda china aumente en sólo 180.000 bpd en 2024, ya que una desaceleración macroeconómica más amplia coincide con una mayor adopción de vehículos eléctricos.

"Con el aparente agotamiento del crecimiento de la demanda de petróleo en China y sólo modestos aumentos o descensos en la mayoría de los otros países, las tendencias actuales refuerzan nuestra previsión de que la demanda mundial se estabilizará a finales de esta década", dice la AIE.

El índice primario confianza del consumidor (PCSI) de LSEG/Ipsos para España cayó al 48,3. El dato del mes anterior había mostrado un nivel del 50,2.

El Índice de Sentimiento del Consumidor Primario (PCSI) de LSEG/Ipsos, que se lleva publicando desde 2010, es una encuesta mensual sobre las actitudes de los consumidores respecto al estado actual y futuro de su economía nacional, su situación financiera personal, sus ahorros y su confianza a la hora de realizar inversiones importantes. Las métricas del PCSI comunicadas cada mes para cada uno de los países encuestados consisten en un "Índice Primario" basado en las 10 preguntas que figuran a continuación y en varios "subíndices", cada uno de ellos basado en un subconjunto de estas 10 preguntas.

Análisis y operativa mediante Warrants sobre Adidas (ADS)

El experto técnico Ramón Bermejo analiza la cotización de Unicaja, centrándose en sus niveles calve y su tendencia.

Tras una caída en las últimas dos semanas del 7%, Ripple ha recuperado hasta los 0.54 dólares y los inversores si esto se debe a un FUD o miedo, incertidumbre y duda sobre su valor.

Ryanair espera que las tarifas medias sean entre un 5% y un 10% más bajas que el año pasado en lo que queda de 2024, según comunicaba a la prensa Michael O'Leary, presidente ejecutivo del grupo, antes de la reunión anual de la aerolínea irlandesa de este jueves.

José Luis Cava analiza la cotización de Nvidia, Bitcoin y oro, fijándose en sus últimos movimientos y viendo los elementos que tienen en común.

Manuel Pinto, analista independiente pone sobre la mesa la importancia del BCE en los mercados, mientras espera nuevos recortes de la entidad central con sede en Frankfurt para apuntalar el crecimiento europeo de aquí a fin de año. Entre los sectores más favorecidos por la bajada de tipos, el consumo discrecional, con Inditex a la cabeza, las utilities, socimis e incluso los bancos.  

Los precios de los futuros del mineral de hierro suben hasta alcanzar su nivel más alto en más de una semana, impulsados por unas perspectivas de demanda estacional más firmes antes de un festivo nacional en China, principal consumidor.

El contrato de mineral de hierro de enero más negociado en la Bolsa de Materias Primas de Dalian terminaba la mañana con una subida del 2,72%, a 698,5 yuanes (98,11 dólares) la tonelada métrica. El contrato alcanzaba un máximo intradía de 701,0 yuanes, su nivel más alto desde el 4 de septiembre.

El mineral de hierro de referencia para octubre en la Bolsa de Singapur subía un 0,93%, a 93,6 dólares la tonelada.

Jornada al alza del Ibex 35, que no solo se impulsa por encima de los 11.300 puntos sino que supera por momentos los 11.400. Los inversores están hoy a la espera de los anuncios del BCE: aunque se da por hecho el recorte en los tipos de interés, habrá que estar atentos a si Christine Lagarde da alguna pista sobre futuros movimientos.

El Banco de Japón debe subir los tipos de interés al menos hasta el 1% a finales del próximo año, afirma Naoki Tamura, un responsable de política monetaria de línea dura, lo que refuerza la determinación del banco central de persistir en el endurecimiento monetario constante.

Era la primera vez que un dirigente monetario del BoJ especifica públicamente el nivel que el banco central debería fijarse como objetivo para elevar los costes de los préstamos a corto plazo.

Tamura señala que la probabilidad de que la economía japonesa alcance de forma sostenible el objetivo de inflación del 2% fijado por el Banco de Japón está mejorando, lo que significa que el banco central debe elevar los tipos de interés hasta niveles considerados neutrales para la economía en torno a finales de 2025. E indica que el tipo de interés neutro de Japón, o el nivel que ni enfría ni estimula la economía, se estima en al menos alrededor del 1%.

Según el Financial Times, el Gobierno de España decidió vetar la oferta de la húngara Magyar Vagon sobre Talgo "por preocupación sobre Ucrania", ya que Viktor Orbán, primer ministro del país es aliado de Rusia y no debería poder acceder a tecnología útil para Ucrania.

Según el analista Holger Zschaepitz, Berlín no tenía ningún aviso previo de que UniCredit se lanzaría cuando puso a la venta un tramo de acciones del Commerzbank. La compra deja a los funcionarios en una posición inesperada en la que UniCredit, con un 9%, posee casi tanto de Commerzbank como Alemania. 

"A finales de los años 90, UniCredit era incluso más pequeño que Commerzbank. Los bancos alemanes se han quedado rezagados también en Europa". 

Grifols es uno de los favoritos para el concurso público que convoca el Gobierno para adquirir plasma. Valoración de los analistas y perspectivas en Bolsa para el valor.

Landesbank Baden-Wuerttemberg mejora la recomendación de Telefónica desde mantener a comprar con un precio objetivo de 4,70 euros, niveles que no alcanza desde hace 4 años y medio.

El Banco Interamericano de Desarrollo (BID) emite un nuevo bono global de desarrollo sostenible con vencimiento en septiembre del 2031 por 2.000 millones de dólares, y señala que recibe un gran interés de inversores en todo el mundo.

El organismo señaló, en un comunicado publicado ayer miércoles, que la transacción paga un cupón semestral del 3,625% y que los libros finales se cerraron por encima de 2.200 millones de dólares, con la participación de 50 inversores.

Un 46% de los inversores se registró en Europa, Oriente Medio y África, otro 31% lo hizo en la Américas y un 23%, en Asia y Pacífico, indica el BID.

"La transacción tuvo una gran acogida entre inversores de alta calidad de diferentes regiones. Este bono, junto con las operaciones a 5 y 10 años, completa nuestra curva a medida que nos acercamos al objetivo de nuestro programa de 21.000 millones de dólares para el año", dijo Laura Fan, jefa de la Unidad de Fondeo del BID.

Las acciones de Prosegur Cash y Prosegur han recibido nuevas valoraciones por parte de Alantra Equities, generando expectativas en el mercado. Mientras que Prosegur Cash ha pasado de una recomendación de "vender" a "comprar", impulsada por un aumento en su precio objetivo, Prosegur experimenta una postura más cauta, con una mejora en su precio pero una recomendación neutral. Ambas compañías destacan por su elevada rentabilidad por dividendo.

Bernstein se fija en hoy en uno de los valores más recomendados por el mercado. Hablamos de Merlin Properties para el que mejora sustancialmente su precio objetivo de cara a la esperada segunda bajada de los tipos de interés en la eurozona. Todo ello mientras redunda en sus máximos de 11,66 euros por acción.

Los analistas de Berenberg recortan el precio objetivo de Repsol hasta los 13,50 euros por acción, frente a los 15,50 euros anteriores. Supone un potencial alcista de más del 16%.

Los precios de los metales básicos suben, impulsados por las esperanzas de una reducción de los tipos de interés en Estados Unidos la próxima semana, y el níquel recibe un impulso adicional por la amenaza de interrupción del suministro por parte de su principal productor, Rusia.

Tomando como referencia el cobre, el metal a tres meses en la Bolsa de Metales de Londres subía un 0,9% a 9.170 dólares por tonelada métrica, mientras que el contrato de cobre para octubre más negociado en la Bolsa de Futuros de Shanghái avanzaba un 1,2% a 73.630 yuanes (10.341,73 dólares) la tonelada.

OpenAI está considerando levantar 6.500 millones de dólares, en una operación que le valoraría en 150.000 millones de dólares, informa Bloomberg News.

La compañía también está en conversaciones para obtener 5.000 millones de dólares en deuda de bancos en forma de una línea de crédito renovable, según el medio.

A la hora de desarrollar el proceso de análisis y toma de decisiones de inversión, consideramos un aspecto indispensable el saber separar (1) el sentimiento del mercado (cotizaciones) del (2) entorno macroeconómico / fundamental (datos, valoraciones…). En base a lo anterior, presentamos nuestro proceso de toma de decisiones de inversión, las cuales se plasman en una cartera modelo, replicable para quien lo desee, con una clara metodología orientada a buscar activos fuertes, que gusten al mercado, y con carácter de medio y largo plazo.

Analistas de Goldman Sachs, JP Morgan, Citi o Deutsche Bank, entre otras firmas, elevan sus valoraciones sobre Inditex tras los resultados presentados ayer por la compañía. Algunos ven potencial al valor para pulverizar sus máximos históricos.

Análisis Técnico de Indra. La cotización de Indra comienza a producir una mejoría técnica con la formación de una figura chartista de doble suelo, de modo que, vigilamos la potencial activación de la figura. 

El Índice de Precios de Consumo (IPC) se situó en agosto con una tasa del 2,3%, gracias al abaratamiento de los carburantes y al menor coste de los alimentos. La inflación subyacente cae hasta el 2,7%, su nivel más bajo desde enero de 2022.

La tasa anual de la inflación subyacente descendió una décima, hasta el 2,7%.

Neinor Homes consolida su posición en el mercado inmobiliario con la venta de su séptimo activo BTR a Round Hill. Al mismo tiempo, la compañía avanza en su plan de remuneración al accionista, ofreciendo la mayor rentabilidad por dividendo del IBEX35 y del Eurostoxx 600 en 2024-25.

El DAX despierta con repuntes del 1,05% en los 18.518,35 puntos, el FTSE 100 de Londres sube un 1,28% hasta los 8.298, el CAC 40 francés gana un 1,14% hasta los 7.480,85 puntos y el EURO STOXX 50 escala un 1,27% hasta los 4.823,95 puntos.

A la espera del BCE, el DAX alemán despierta este jueves con repuntes del 1,05%, del 1,28% para el FTSE 100 de Londres, del 1,14% para el CAC 40 y del 1,01% en el Ibex 35. Por su parte, el EURO STOXX 50 escala un 1,27% hasta los 4.823,95 puntos, con sólo un valor en negativo Sanofi (-0,11%). Las acciones que más suben del euro Stoxx 50 son las de ASML (3,6%), Infineon (2,82%) y Adyen (2,41%).

Desde finales de 2023 se viene hablando de una tendencia alcista en el oro, la cual ha continuado durante el ejercicio 2024, en el que se han ido marcando sucesivamente nuevos máximos superando en esta semana los 2520 USD.

El IBEX 35 sube un 1,01% en la apertura hasta alcanzar los 11.392,80 puntos. Al frente de las subidas se sitúa Puig, con un alza del 2,90%, por el 1,90% que se anta ArcelorMittal. Ningún valor del selectivo se sitúa en negativo en la mañana, aunque Naturgy y Telefónica se mantienen sin apenas variación.

Las bolsas asiáticas muestran buen tono en la sesión de este jueves, siguiendo la estela de Wall Street, con el Nikkei japonés ganando un 3,55% y lanzándose a por los 37.000 puntos.

En China, el CSI 300 pierde un 0,19%, por el 0,09% que suma el SSEC de Shanghai. El Hang Seng de Hong Kong se anota un 1%.

El Kospi surocoreano también repunta fuertemente, un 2,3%.

El Banco de Inglaterra sigue adelante con la aplicación de nuevas normas revisadas sobre la cantidad de capital que los bancos británicos deben reservar para hacer frente a futuras crisis, mientras hace malabarismos para proteger a los prestamistas sin perjudicar sus intereses comerciales globales.
 

Los precios del petróleo suben, alentados por la preocupación de que el huracán Francine afecte a la producción en Estados Unidos, el mayor productor mundial de crudo.

Los futuros del crudo Brent para noviembre suben un 1,42%, a 71,61 dólares el barril. Los futuros del petróleo estadounidense para octubre suben un 1,35%, a 68,22 dólares el barril.

Ambos contratos se revalorizaban más de un 2% en la sesión de ayer, debido al cierre de las plataformas marinas en el golfo de México y a la interrupción de las operaciones de las refinerías en la costa por la llegada a tierra del huracán Francine en el sur de Luisiana.

Tras el debate entre Donald Trump y Kamala Harris, las acciones de Trump Media & Technology Group han sufrido una caída del 12,6%, afectando a la plataforma Truth Social en la Bolsa de Nueva York.

Wall Street cerró al alza el miércoles, porque el impulso del sector tecnológico compensó la decepción de los inversores con datos de inflación, que echaron por tierra las esperanzas de que la Fed recorte los tipos de interés 50 puntos básicos la próxima semana. El S&P 500 repuntó tras una apertura a la baja, con un gran impulso de NVIDIA, que subió un 6,3%.

Así, el S&P 500 ganó un 1,07%, para terminar en 5.554,13 puntos, mientras que el NASDAQ 100 ganó un 2,17%, hasta 19.237,30 puntos. El Dow Jones subió un 0,31%, hasta 40.861,71 puntos.

Los futuros del Ibex 35 suben un 0,44% en los 11.412 puntos. Los del DAX alemán suman un 0,22% en los 18.544 puntos. Los futuros del CAC 40 francés se anotan un 0,50% en los 7.503 puntos, y los del Eurostoxx avanzan un 0,25% en los 4.834 puntos.

Hoy será un día con importantes referencias macroeconómicas, entre las que destaca la decisión de tipos del BCE, que se espera que vuelva a recortar. Además:

- IPC de España

- Precios mayoristas y balanza por cuenta corriente en Alemania

- IPP y solicitudes de subsidio por desempleo de Estados Unidos

La oferta limitada de de chips de Nvidia y ser el favorito del sector ha puesto tensas las relaciones con sus clientes.

Hasta el cierre del mercado europeo, les traemos todas las novedades de la bolsa. ¡Vamos con ello!

Cada día, en directo a las 8:35 h, el analista independiente Ramón Bermejo, repasa las claves que marcarán la jornada bursátil.

USDT, la moneda estable de Tether ha ganado más que BlackRock en 2023 con un beneficio total de 6.2 mil millones de dólares.

Hablamos con Pedro Palenzuela, Director de Asesoramiento Financiero de Palenzuela Inversiones EAF sobre el mes de septiembre y lo que se avecina en los mercados con las nuevas políticas monetarias de los bancos centrales. Volatilidad en los mercados, oportunidades de inversión y perspectivas para el final de año.

Roberto Moro, analista independiente pone sobre la mesa el modo recuperación en el que se coloca el Nasdaq, con un patrón de giro que, si se confirma, suena a una mejora sustancial del mercado, con el DAX y el S&P 500 a un 3% de máximos y del 1% solo en el caso del Ibex 35. Respecto a valores apuesta por Acciona, Inditex, IAG, Iberdrola, Acciona Renovables y del exterior, por EDP, Basf y Deutsche Telecom. 

Los fondos gestionados por Renta 4 se destacan por su enfoque en sectores clave como la tecnología, la salud y las grandes capitalizaciones tanto en Estados Unidos como en Europa. Los más rentables incluyen el Renta 4 EEUU Acciones, el Renta 4 Megatendencias Salud, el Renta 4 Europa Acciones y el Renta 4 Megatendencias Tecnología, que han mostrado un rendimiento sólido en lo que va del año y están diseñados para aprovechar las oportunidades de crecimiento en estos sectores.

Warren Buffett, fundador de Berkshire Hathaway, ha vendido acciones de Bank of America por 228.7 millones de dólares.

La senda de recortes de tipos que ha iniciado el BCE supone un bálsamo para las empresas que acumulan unas mayores ratios de deuda. Analizamos los valores del Ibex 35 que actualmente presentan unas ratios más elevadas.

Aunque la IA ha sido el tema de conversación dominante en los dos últimos años, con Nvidia como protagonista. A  las caídas que está mostrando el valor se sucede el interés de los grandes inversores hacia los valores de menor capitalización. Concretamente al ETF iShares russell 2000. ¿Cuál es su potencial? 

Más allá del Ibex 35, numerosas empresas del Mercado Continuo español cuentan con dividendos atractivos y que baten actualmente a la inflación subyacente, que se coloca en el 2,7% en el dato de agosto, tras bajar una décima interanuales frente a julio.