Buenas tardes. Una consulta respecto a los parámetros Alfa, Beta, Sharpe, R2, etc. ¿se usan como filtro previo para descartar fondos, o se usan más bien para elegir un fondo cuando estoy dudando entre varios similares pre-seleccionados? Y sobre todo, ¿Qué valores o rangos son recomendables según que sean fondos de Renta variable de gestión activa, pasiva, o un ETF pasivo? También quisiera saber si son diferentes los valores óptimos de los parámetros para elegir fondos de Renta Fija. Por último, ¿qué importancia dan los profesionales a estos parámetros en la selección de fondos, respecto a otros factores: es de lo más importante, es algo secundario, es prescindible,…?. Muchas gracias.
Buenos días y gracias por su pregunta. Los ratios que comenta, nosotros solemos tenerlos en cuenta a la hora de comparar fondos para hacer una selección, pero no solemos utilizarlos de manera aislada o como referencia para tomar una decisión si previamente no hemos estudiado en qué invierte el fondo y si esa inversión tiene o no sentido desde el punto de vista fundamental. Para nosotros, son datos que aportan algo más de información pero que no los consideramos imprescindibles. La clave de una buena selección de fondos radica en que las estrategias del fondo vayan en consonancia con la estrategia que cada inversor marque en su cartera, y eso debe hacerse con un estudio más amplio y detallado.
Asimismo les adjuntamos un vídeo con nuestra última intervención en los medios https://www.youtube.com/watch?v=NahKkPuULjw&feature=youtu.be
Queremos aprovechar a nuestros seguidores la posibilidad de tener una conversación telefónica con alguien del equipo de Consulae Eaf en estos momentos de incertidumbre, que puedo ser yo mismo. Les paso el enlace para que nos puedan contactar https://consulae.com/preocupado-por-sus-inversiones-le-ofrecemos-15-min-gratuitos-con-uno-de-nuestros-asesores-financieros/
Saludos.
Buenos días Sr. Cicuéndez. ¿Qué fondos ve interesantes para la parte de Renta Fija defensiva de una cartera diversificada, enfocados a preservar el capital con riesgo bajo? Actualmente tengo R4 Renta R, Bestinver Renta, y el monetario R4 Renta Fija 6 Meses. No estoy contento con su evolución, y además tienen activos en cartera que me preocupan (Deuda de Italia, Portugal, bancos españoles e italianos) y temo podrían llevar a una evolución peor. Quisiera cambiarlos por alguno con mejores perspectivas, y quizás reducir de 3 a 2 o incluso a 1. Muchas gracias
Buenos días y gracias por su pregunta. Si quiere buscar un sesgo más defensivo en la parte de renta fija de su cartera le recomendaríamos que se posicionara en fondos de deuda pública de calidad, como por ejemplo el treasury norteamericano. Lo que tiene que tener en cuenta en este escenario, es que la rentabilidad esperada irá acorde al riesgo que esté dispuesto a asumir. Saludos.
Estoy buscando fondos para invertir en oro físico y en estas tendencias ; como I. Artificial, Ciberseguridad, Big data, tecnología aplicada a diferentes sectores como salud, 5G, tendencias de consumo y forma de vida de las nuevas generaciones etc. ¿Cual me podría aconsejar? Muchas gracias
Buenos días y gracias por su pregunta. Para invertir en oro físico lo más utilizado son los ETFs, ya que generalmente los fondos de inversión no toman posiciones en oro físico sino en compañías mineras, que no es lo mismo. Referente a las otras temáticas que comenta, nos parecen muy interesantes y tenemos varias ideas dentro de nuestras carteras. Le ofrecemos que nos contacte a través de [email protected] o en nuestra web para poder darle más información. Saludos.
Buenos días: Compré el fondo de inversión Robeco QI. Europ. Cons. Eqs "D" Eur. Acc. a principios del mes de febrero de este año y lleva acumulada una pérdida cercana al 20%. ¿Cómo lo ve usted: tiene posibilidad de recuperación en uno o dos años, o es mejor salirse ya? Y ¿el Santander AM Eurp Eq Opps 'B' Acc. que tiene una pérdida del 26 %? Gracias.
Buenos días y gracias por su pregunta. Ha tenido la mala suerte de tomar posiciones en renta variable en el peor momento. Quizás ahora no sea momento de salirse en este tipo de fondos. El fondo de Robeco nos gusta y lo tenemos en algunas carteras. El fondo del Santander no nos parece malo pero habría alternativas mucho mejores para tomar posiciones en renta variable europea. Ahora bien, pensando en el largo plazo, creemos que en dos o tres años vista, los mercados deberían de estar a mejores niveles que los actuales. Saludos
Tengo algunos fondos temáticos, Robeco FinTech, Edmond de Rothschild Big Data, Echiquier Artificial Intelligence, Pictet Security , Allianz Global Water y algún otro que, después de fuertes caídas, se han revalorizado con fuerza, desde mediados de marzo he aumentado las participaciones, escalonadamente, y aún quiero elevar mi peso en ellos pero no se si debo esperar nuevas bajadas, ¿cuál es su opinión?. Gracias.
Buenos días y gracias por su pregunta. A nosotros nos gusta tomar posiciones en momentos de corrección en los mercados, por lo que sería lo que le recomendaríamos. Saludos.
Muchas gracias por su respuesta. Soy uno de los convencidos que las megatendencias son el futuro y por tanto de la inversión. Una de ellas donde encuentro valoraciones distintas son en global brands, me parece que las marcas tienen siempre su publico y no dependen de la situación económica. Que le parece a Vd. esta reflexión, y que fondo o de que gestora me aconsejaría para este tipo de activo.
Buenos días y gracias por su pregunta. Estamos en parte de acuerdo con su afirmación. Depende del sector al que pertenezca esa gran marca. No es lo mismo una Nestle o una Danone de consumo defensivo, que una BMW del sector automoción. Realmente todo lo relacionado con el consumo que no sea estrictamente defensivo, de primera necesidad o de lujo, depende totalmente de la situación económica. Dicho esto, la casa Morgan Stanley tiene un fondo de grandes marcas que nos gusta mucho. Saludos.
Buenos días: ¿Qué le parece entrar ahora en el fondo de Invesco LU1889097959 ¿Le parece un momento oportuno? Muchas gracias
Buenos días y gracias por su pregunta. No es un fondo que encaje dentro de nuestros criterios de selección en renta fija. Nos parece un fondo excesivamente agresivo y con un posicionamiento a deuda de baja calidad muy alto. Saludos.
Buenos días, En primer lugar muchas gracias por dedicar unos minutos de su tiempo a ayudarnos a los pequeños inversores particulares como yo. Para ponernos en situación, soy un chico de 28 años con un perfil agresivo y que actualmente tengo una cartera de siete FI con un 73% de RV y un 27% de RF: - JPMorgan Funds - Europe Equity Plus Fund (21%) - Fidelity Funds - World Fund (24%) - Pictet-Security (8%) - Robeco Global Consumer Trends Equities (9%) - Templeton Global Bond Fund (27%) - Pictet - Robotics (11%) Con el contexto actual no se que me recomendaría... Antes de todo esto, mi idea para este 2020 era entrar más en Asia (China e Índia) y energías renovables, así como incrementar el peso de la cartera en tecnología. Actualmente todo es tan incierto que, aunque mi impresión es que la bolsa en china empezará a subir otra vez, no me atrevo a modificar mi cartera. Muchas gracias por adelantado por sus comentarios. Saludos!
Buenos días y gracias por su pregunta. Con su edad y para un horizonte temporal de largo plazo nosotros mantendríamos esa estructura de cartera ya que nos parece bastante buena y hecha con sentido. Y para tomar las posiciones que quiere tomar de cara a este año, creemos que tendrá tiempo en futuras correcciones del mercado, por lo que le recomendamos paciencia y esperar el momento más oportuno. Saludos.
Buenos dias Sr Cicuendez, he vendido 2 fondos en el sector de la salud y tecnologia y tengo pensado reemplazarlos por los siguientes: BlackRock Global Funds - World Healthscience Fund A2 (MMHSO) y JANUS HENDERSON HORIZON GLOBAL TECHNOLOGY FUND A2 USD (H1GTU). Que opinion le merecen? Por ultimo, me aconsejan incorporar ademas con un 10% adicional de mi portfolio un fondo que invierte en RV de empresas de EEUU con potencial de crecimiento: FTIF-FRANKLIN US OPPORTUNITIES A ACC-USD. Me puede dar su opinion si le parece interestante? Mi horizonte temporal es 3-5 años. Muchas gracias
Buenos días y gracias por su pregunta. Ninguno de los fondos que nos comenta son malos fondos, y para un perfil agresivo y con vistas a largo plazo creemos que pueden hacer un buen papel. De todas formas y por ser lector de nuestro consultorio, le ofrecemos una revisión gratuita de su cartera, para darle nuestra opinión en mayor profundidad. Saludos.
Hola, me han aconsejado invertir en santalucia renta variable internacional (F1), cómo lo ve?. Gracias.
Buenos días y gracias por su pregunta. No solemos invertir en fondos de aseguradoras ya que por experiencia sabemos que son menos competitivos que los fondos de las grandes gestoras que se dedican a la inversión. Para tomar posiciones en renta variable internacional, tiene gestoras como Fidelity, DWS o MFS que le van a dar alternativas mucho más interesantes. Saludos.
¡Muchas gracias por sus preguntas! Si quieren contactar con nosotros les pasamos nuestro datos: CONSULAE EAF SL WEB: www.consulae.com Teléfono: 689496953. Correo: [email protected] Twtter: @ConsulaeEAFI / @Cicuendez_Bolsa // Un saludo y hasta la próxima, que será en breve!
