Consultorio de bolsa

Buenos días y gracias por su pregunta. El pasar de fondos mixtos a un fondo de renta fija a corto plazo tiene sentido si lo que busca es rebajar el nivel de volatilidad de su cartera y pasar a una posición bastante más defensiva. Respecto al cambio dentro de la parte de renta variable, nos parece una idea interesante. La temática de educación, especialmente en la parte que a educación a distancia se refiere, nos gusta pero con vistas a una inversión a largo plazo. Saludos.

Buenos días y gracias por su pregunta. Hay muchas alternativas de planes de pensiones interesantes, pero necesitaríamos algo más de información para poder ayudarle. En Consulae EAF somos expertos en el asesoramiento patrimonialista, y creemos que podríamos ayudarle a gestionar una cartera diversificada de planes de pensiones, priorizando las comisiones si esa es su prioridad. Nos ponemos por tanto a su disposición para que nos contacte si quiere. Saludos. 

Buenos días y gracias por su pregunta. En Consulae EAF somos cautos con las posiciones a fondos value europeos en este momento, ya que como sabrá, el value se lleva comportando bastante peor que el growth en los últimos años, y parece que de momento no hay señales de cambio. Sin embargo, en una cartera amplia y diversificada, que esté planteando una inversión a largo plazo, podría ser una pieza a tener en cuenta. Saludos. 

Buenos días y gracias por su pregunta. Hay mucha oferta de fondos asiáticos tanto en renta fija como en renta variable que se pueden comprar en España y en euros. Las Entidades con las que nuestros clientes trabajan mayoritariamente, tienen prácticamente todas las gestoras internacionales disponibles. Estaremos encantados de darle una atención más personalizada si nos contacta y nos facilita algo más de información sobre sus objetivos, para así poder dar una respuesta concisa. Saludos. 

Buenos días y gracias por su pregunta. Las casas IShare y Lyxor tienen ETFs interesantes que pueden replicar tanto el Nasdaq como el S&P500 que son los mercados que más volúmen suelen manejar en el mundo de los ETFs. Pero claro, todo depende de en lo que quiera invertir en EEUU (índices, sectores, temáticas…). Saludos.

Buenos días y gracias por su pregunta. La mayoría de veces, con ver el gráfico de evolución es suficiente, especialmente el que compara la evolución del fondo con la media de su categoría. Si es un fondo que permanentemente está por debajo de la media de su categoría, algo falla en el mismo, por lo que sería un fondo a revisar pero siempre con reservas ya que depende de qué tipo de fondo se trate. También hay que ver el ratio de costes y ver si estos justifican su rentabilidad a largo plazo. También es muy importante analizar en qué está invirtiendo y cual es la visión y estrategia del equipo gestor.   Otro factor que le recomendamos observar, es la volatilidad del fondo en un plazo de tiempo relevante (tres años al menos) y ver si merece la pena asumir esa volatilidad. Por ejemplo, entre un fondo que da un 10% a tres años con una volatilidad de 12% y uno que da un 6% de rentabilidad a tres años con una volatilidad del 3%, sin duda nos quedaríamos con este último. Saludos.

Buenos días y gracias por su pregunta. La casa Pictet,  es una de nuestras gestoras favoritas a la hora de trabajar fondos tanto de megatendencias, como de tendencias (con las que construir nuestras propias carteras de megatendencias) pero también tiene otras  gestoras  como Robeco, Polar BB. BlackRock etc. En nuestro caso priorizamos la calidad del fondo sobre los costes, ya que entendemos que un fondo bien gestionado y que supere de manera habitual a su categoría e índice de referencia, justifica sus costes. Saludos. 

Buenos días y gracias por su pregunta. Creemos que los números que acumulan estos fondos en los últimos meses/años hablan por sí solos del momento que están atravesando, que lejos está de ser bueno. Como hemos comentado en otras ocasiones, el value lleva mucho tiempo haciéndolo peor que el growth, y no creemos que a corto y medio plazo esa tendencia vaya a cambiar, por lo que siendo sinceros, vemos un coste de oportunidad en estar invertido en estas gestoras. Saludos. 

Buenos días. Gracias por la pregunta . Es un grave error ir a tan corto plazo, o mejor dicho intentar predecir el futuro a tan corto plazo cuando hablamos de invertir en fondos de inversión. Pero en nuestra cartera llevamos tiempo recomendando fondos que inviertan en Megatendencias disruptivas, sostenibilidad, criterios ESG, Salud y grandes marcas a nivel global entre otras cosas pero siempre con horizontes de medio-largo plazo. Dentro de la renta fija estamos en posiciones muy defensivas en general, algo de bonos verdes, y algo de renta fija emergente . etc. No se si esto  va a funcionar a corto plazo pero sí que pensamos que a medio plazo tiene todo el sentido estar en este tipo de activos. Saludos

Buenos días y gracias por su pregunta. Es un fondo que lo ha hecho muy bien, utilizando principalmente fondos de Morgan Stanley en su cartera por lo que vemos. Aunque está catalogado como un fondo mixto agresivo, creemos que tiene volatilidades más cercanas a las de los fondos de renta variable puros, por lo que sería un fondo más apropiado para inversores agresivos y que vayan a largo plazo. Por ponerle un pero, nos parece un fondo bastante caro en comisiones. Creemos que se puede hacer una cartera de inversión diversificada utilizando fondos mucho más baratos e igual de rentables. Saludos.