Consultorio de bolsa

Buenos días Jonatan,

La inversión por factores aprovecha los avances actuales en materia de información y tecnología para aportar rentabilidad a las carteras. Diferenciamos los factores macroeconómicos y políticas económicas de los factores de estilo que se centran más en cada sector o empresa en concreto y en su situación particular. La inversión a través de estos factores, considero que debe optimizar el desarrollo de las carteras en cuanto al riesgo asumido. En mi portfolio no tengo ningún fondo que base dirija su gestión a través de esta filosofía para poder recomendarle uno concreto. Si desea enviarme la pregunta de nuevo a mi correo, buscaré los más interesantes para podérselos comentar.

Saludos!

Alex

Buenos días,

Cuando invierto a través de ETFs acostumbro a invertir en ETFs que utilizan estrategias o activos distintos a lo que me ofrecen los fondos de inversión, por ejemplo invertir en un par de divisas, en un sector de forma apalancada o invertir corto en un índice.

Considero que existen muchos fondos a nuestro alcance que baten a los índices periódicamente, con lo que mayoritariamente prefiero los fondos a los ETFs. En este caso y no tengo mucha experiencia en este aspecto, buscaría los mejores fondos por factores.

Saludos!

Alex

Buenos días,

En Renta Variable Española, utilizo los productos de Gesconsult y Mirabaud. En los últimos meses el Ibex se ha descorrelacionado de la mayoría de índices europeos, pero aún considero que puede haber volatilidad en las próximas semanas. Actualmente prefiero mantenerme al margen y buscar otras economías con el objetivo de consolidar los beneficios logrados en 2017.

Saludos!

Alex

Buenos días Lorena,

Polar Capital Global Insurance - IE00B5164B09

Fidelity Financial Services - LU0114722738

Saludos!

Alex

Buenos días Javier,

Los niveles actuales de cambio entre el Euro y el Dólar considero que son atractivos para la inversión en la divisa norteamericana, esperando una subida de tipos para la próxima reunión de la FED.

Un par de fondos que utilizo con estas características que usted comenta serían los siguientes:

M&G Global Floating Rate High Yield - GB00BMP3SF82

GAM Star Credit Opportunities - IE00B560QG61

Saludos!

Alex

Buenos días Jose Antonio,

A pesar de en los últimos meses su evolución ha sido peor que los otros de su categoría, a largo plazo su evolución en muy positiva. A corto plazo (6-12 meses) preferiría no estar muy posicionado en España, la volatilidad actual puede incrementarse en las próximas semanas.

Si su horizonte de inversión fuera mayor, los niveles actuales de los índices españoles invitan a tomar posiciones. Pero si va a necesitar el capital en pocos meses me centraría en otras economías incluso no posicionarme en Renta Variable.

Saludos!

Alex

Buenos días Sr. Rodriguez, 

Copio respuesta de la pregunta de otro compañero, ya que no estoy muy familiarizado con estos fondos.

"La inversión por factores aprovecha los avances actuales en materia de información y tecnología para aportar rentabilidad a las carteras. Diferenciamos los factores macroeconómicos y políticas económicas de los factores de estilo que se centran más en cada sector o empresa en concreto y en su situación particular. La inversión a través de estos factores, considero que debe optimizar el desarrollo de las carteras en cuanto al riesgo asumido. En mi portfolio no tengo ningún fondo que base dirija su gestión a través de esta filosofía para poder recomendarle uno concreto. Si desea enviarme la pregunta de nuevo a mi correo, buscaré los más interesantes para podérselos comentar."

Saludos!

Alex

Buenos días Lorenzo,

Este fondo me parece muy adecuado para aquellos inversores que busquen obtener unas rentas aproximadas entre el 4% y 5% anuales. En los últimos años, el dividendo que ha pagado se ha situado entre estas cifras de manera sostenida. Es cierto que algun año como el 2015 la rentabilidad total ha sido negativa pero se compensa con otros años. Si nuestra intención es batir a la categoría o invetir en el mejor fondo mixto, este no sería el fondo más óptimo en qué invertir y buscaría otro mixto. Un fondo mixto que me aprece atractivo es el EDR Fund Income Europe.

En caso de esperar obtener las rentas y mantener la inversión a medio plazo, seguiría con el JPM.

Saludos!

Alex

Buenos días Óscar,

Le dejo mi email en la despedida para poder enviarle una cartera detallada de fondos de inversión diversificada en economías y sectores.

Saludos!

Alex

Buenos días Juan,

Ya llevo varios años leyendo y escuchado que la Renta Fija no da valor, que está agotada o que no es atractiva y año tras año sigue ofreciendo rentabilidades atractivas. Cada año debemos ser más acurados en la selección de activos, pero considero que es un activo que se puede mantener en las carteras, sobretodo para aquellos inversores que no quieren invertir en Renta Variable. Estoy de acuerdo que las políticas de los Bancos Centrales han ayudado a esta evolución de este activo, y si que hay algunas categorías que considero que debemos evitar. Por ejemplo no creo que sea adecuado tomar posiciones a medio plazo en deuda soberana Europea. en cambio le adjunto algunos fondos que sí veo atractivos a medio plazo.

Vontobel - TwentyFour Absolute Credit Fund - LU1380459278

Anaxis Euro Bond Opportunity 2022 - FR0013220133

IVO Fixed Income - LU1165644672

Saludos!

Alex