En este artículo, exploraremos por qué el "stop loss" es esencial para los inversores y cómo su implementación puede marcar la diferencia en la gestión de inversiones en los mercados financieros, específicamente en los futuros financieros.
¿Qué es el stop loss?
El "stop loss" es una herramienta clave en la operativa con futuros, tanto como en cualquier tipo de inversión, sobre todo si se quiere perdurar en el largo plazo como inversor. En términos simples, se refiere a un nivel de precio predeterminado en el que un inversor cerrará su operación, estableciendo de ese modo un límite a las posibles pérdidas en dicha operación. Es decir, el inversor marca un precio predefinido en una operación, señalando el punto en el que decide cerrarla.
Además, ofrecen una mayor planificación y gestión del riesgo al permitir a los traders definir su riesgo antes de entrar en una operación, contribuyendo así a una gestión más efectiva de las inversiones en los mercados financieros.
Cuando se trata de operar en los complejos y apalancados mercados de futuros financieros, la importancia del "stop loss" se magnifica. Estos instrumentos derivados permiten una exposición amplificada a los activos subyacentes, lo que, si bien puede aumentar las ganancias potenciales, también conlleva un riesgo significativamente mayor. Aquí es donde el "stop loss" se convierte en una herramienta vital. Veamos por qué.
La importancia del stop loss en los futuros financieros
Al establecer un nivel de precio que delimita las pérdidas, los operadores de futuros financieros pueden controlar los riesgos, proteger su capital y mantener la disciplina en medio de la volatilidad de estos mercados. La aplicación de "stop loss" en la operativa de futuros financieros no solo es prudente, sino esencial para preservar el capital y garantizar una gestión efectiva del riesgo en un entorno donde los movimientos de los precios pueden ser rápidos e impredecibles.
Hay varias razones por las que el "stop loss" es de gran importancia en la operativa con futuros:
- Control de riesgos: Los futuros son instrumentos financieros apalancados, lo que significa que una pequeña inversión inicial (garantías) puede invertir por una cantidad mayor. Esto aumenta el potencial de ganancias, pero también el riesgo de pérdida. El "stop loss" ayuda a limitar las pérdidas y a mantener un control estricto sobre el riesgo.
- Protección del capital: El "stop loss" ayuda a proteger el capital dedicado a la inversión. Si una posición va en contra y alcanza el nivel de "stop loss", la posición se cierra automáticamente, evitando pérdidas mayores que podrían ser devastadoras para el capital total de la cuenta.
- Control de las emociones y disciplina: dejarse llevar por las emociones es uno de los errores más comunes que cometen los inversores. Al establecer un "stop loss" antes de entrar en una operación, se elimina la necesidad de tomar decisiones impulsivas basadas en el miedo o la avaricia. Esto promueve la disciplina en el trading.
- Planificación y gestión del riesgo: Al definir un nivel de "stop loss" antes de abrir una operación, los operadores pueden planificar su riesgo con anticipación y ajustar su tamaño de posición o el número de contratos de futuros que realizará. Esto ayuda a mantener una gestión del riesgo efectiva y a evitar la exposición excesiva.
- Evitar la estrategia "martingala": es una estrategia peligrosa en la que un operador duplica su número de contratos abiertos después de operación fallida, con la esperanza de recuperar las pérdidas de la operación anterior. El "stop loss" actúa como un límite que evita que los operadores sigan aumentando su riesgo en una operación que no está funcionando.
- Mayor tranquilidad: Saber que tienes un "stop loss" en determinado precio puede brindar una mayor tranquilidad a los inversores, ya que, saben que sus pérdidas están limitadas y que no enfrentarán una ruina repentina.
En resumen, el "stop loss" puede ser esencial en la operativa con futuros y cualquier tipo de inversión. Nos ayuda a controlar el riesgo, proteger el capital, mantener la disciplina y evitar decisiones impulsivas.
Cómo funciona según el mercado: un ejemplo en el mercado CME Group
También es importante conocer cómo funciona la orden stop en los respectivos mercados de futuros, por ejemplo, en el mercado CME Group tiene una funcionalidad de protección para las órdenes a mercado y las órdenes stop, al objeto de evitar ejecuciones de órdenes a precios muy desfavorables en situaciones de mucha volatilidad o causadas por un error del propio operador en la introducción de la orden.
La funcionalidad de protección de CME Group convierte en la práctica cualquier orden a mercado y stop en una orden limitada a un precio predefinido por el propio mercado, en base a un rango concreto para cada contrato/instrumento, que recibe el nombre de "rango de protección". Se intenta con ello evitar órdenes agresivas, que barran los precios del libro de órdenes del mercado, con resultados muy desfavorables en los precios finales que pudieran recibir los intervinientes en ese mercado.
No dejes de recurrir al "stop loss" como herramienta de tu trading, podrás enfrentar la volatilidad con más confianza, sabiendo que has establecido límites a las posibles pérdidas. Ya seas un trader experimentado o estés dando tus primeros pasos en el mundo de los futuros financieros, la aplicación juiciosa de esta técnica es un componente esencial para un trading exitoso y duradero.
Los Futuros y las Opciones son instrumentos complejos y presentan un riesgo elevado de perder dinero rápidamente debido al apalancamiento. Los Futuros y las Opciones no cuentan con la protección de saldo negativo y las pérdidas podrían exceder el saldo depositado en su cuenta. Cada inversor debe valorar los riesgos de los instrumentos financieros, así como sus conocimientos del funcionamiento de los mercados antes de realizar operaciones con productos complejos. El presente artículo puede considerarse pieza publicitaria de ibroker.es. Puede consultar más información sobre el producto en el KID disponible en la web ibroker.es.
