Análisis Financiero

• ¿Qué es el análisis financiero?
• ¿Qué es el Análisis Técnico?
• ¿Qué es el análisis fundamental?

¿Qué es el análisis financiero?

El análisis de inversiones es un proceso complejo que implica el estudio detallado y sistemático de las oportunidades de inversión disponibles, con el objetivo de evaluar su viabilidad y determinar el potencial de retorno. Se basa en un enfoque científico que combina diversas técnicas y herramientas para tomar decisiones informadas y racionales sobre dónde y cómo invertir los recursos financieros disponibles.

Una de las principales áreas de enfoque en el análisis de inversiones es evaluar el potencial de retorno y riesgo de una inversión. Para hacerlo, se utilizan técnicas como el análisis de balances, que permite examinar la salud financiera de la empresa en la que se está considerando invertir, así como la matemática financiera, que ayuda a calcular métricas clave como el valor presente neto (VPN), la tasa interna de retorno (TIR) y el período de recuperación de la inversión. Estas técnicas proporcionan una visión cuantitativa de la rentabilidad y el riesgo asociados con una inversión específica.

Además de las herramientas financieras, el análisis de inversiones también se apoya en métodos estadísticos y modelos econométricos para comprender mejor las relaciones entre diferentes variables económicas y financieras, y cómo pueden afectar el desempeño de una inversión. Estos modelos pueden ayudar a pronosticar el rendimiento futuro de una inversión en función de datos históricos y tendencias del mercado.

Sin embargo, el análisis de inversiones va más allá de simplemente mirar los números. También considera factores externos que pueden influir en el éxito o fracaso de una inversión, como la coyuntura económica, sectorial o nacional. Además, se toman en cuenta otros aspectos relevantes como la situación política y social, los cambios regulatorios, las tendencias de mercado y cualquier otro evento o tendencia que pueda afectar el entorno empresarial y financiero.

En resumen, el análisis de inversiones es un proceso multifacético que combina técnicas financieras, estadísticas y económicas para evaluar y tomar decisiones sobre oportunidades de inversión. Al integrar datos cuantitativos y cualitativos, así como considerar el contexto macroeconómico y político, se busca minimizar el riesgo y maximizar el rendimiento de las inversiones.

¿Qué es el Análisis Técnico?

El Análisis Técnico es el estudio de la acción del mercado mediante el manejo de distintos tipos de gráficos, osciladores e indicadores (análisis matemático) que reflejen los precios de una acción, su volumen, etc., con el fin de determinar las futuras tendencias de los precios.

El análisis técnico es un medio para examinar y predecir los movimientos de los precios en los mercados financieros, utilizando gráficos de precios históricos y estadísticas de mercado. Se basa en la idea de que, si un operador puede identificar patrones de mercado anteriores, puede hacer una predicción bastante precisa de la trayectoria futura de los precios.

Es una de las dos principales escuelas de análisis de mercado, siendo la otra el análisis fundamental. Mientras que el análisis fundamental se centra en el "valor real" de un activo, teniendo en cuenta tanto el significado de los factores externos como el valor intrínseco, el análisis técnico se basa exclusivamente en los gráficos de precios de un activo. Se trata únicamente de la identificación de patrones en un gráfico que se utiliza para predecir los movimientos futuros.

¿Qué es el análisis fundamental?

El análisis fundamental es una técnica de predicción bursátil que se basa en el análisis de los datos del balance, cuentas de resultados publicados, establece el valor teórico de una empresa y una aproximación al valor de los títulos de la en bolsa.

Cuando la cotización está por debajo del precio objetivo, los seguidores de este tipo de análisis establecen la recomendación de compra basándose en que más pronto o más tarde el mercado el mercado mostrará su eficiencia y hará coincidir cotización y el precio objetivo. Por el contrario, cuando el precio objetivo está por debajo de la cotización, deben venderse los títulos si se tienen en cartera pues el potencial alcista de los mismos es nulo y la tendencia de los mismos, según el análisis fundamental, es bajista.

Para realizar una correcta valoración de las empresas es necesario conocer los datos publicados por las mismas, pero sobre todo es necesario conocer las proyecciones de estos datos en los próximos ejercicios para valorar correctamente la cotización en el futuro, pues no se debe olvidar que las cotizaciones de una empresa reflejan la situación futura de la misma, pues todos los inversores intentan adelantarse al resto del mercado para conseguir mejores precios y mayores plusvalías.