Quabit Inmobiliaria ha alcanzado un acuerdo de reestructuración de las líneas de financiación concedidas por fondos asesorados por la firma global de inversión Avenue Capital, su principal financiador en adquisición de suelo, y que ascienden a 123,2 millones de euros.
La compañía presidida por Félix Abánades consigue abaratar el coste de la financiación a un 9% desde el 30 de mayo de 2020, frente al 16% de la línea 1 y el 12% de las líneas 2 y 3.
Al mismo tiempo, alarga el vencimiento final hasta diciembre de 2022, fecha en la que está prevista la entrega de las últimas promociones financiadas por Avenue. La Línea 1 tenía vencimientos previstos para diciembre de 2020 por importe de 71,8 millones de euros y la Línea 2 de 51,3 millones en 2021. Con este acuerdo de reestructuración se logra acompasar la cancelación de deuda a las entregas previstas de promociones en un escenario más conservador.
El acuerdo también incluye la capitalización de 25 millones de euros de deuda actual mediante la emisión de acciones privilegiadas sin voto, a 0,50 euros/acción, que darán derecho a sus titulares a recibir un dividendo anual preferente de 0,03 euros/acción. Este punto deberá ser ratificado en la próxima Junta General de Accionistas.
Quabit tendrá derecho de compra y amortización de estas acciones sin voto durante los próximos dos años, con lo que no implicaría dilución para los accionistas actuales. A partir de esa fecha, en caso de no ejercitarse esa opción, podrían convertirse en acciones ordinarias.
Quabit adquiere el capital y el préstamo participativo propiedad de los fondos asesorados por Avenue en las inversiones de la Línea 2 por importe de 11,8 millones, que habían sido aportados previamente por ellos.
Por último, se modifican las condiciones de ejecución de los warrants sobre acciones de Quabit ya concedidos a favor de Avenue. En este sentido, se extenderá el plazo de ejercicio a tres años y se establecerán nuevos precios: 1,25 euros/acción para el 50%, y 1,35 euros/acción para el restante 50%. Queda sin efecto el compromiso de emisión de warrants adicionales concedido con ocasión de la Línea 3 y, con todo, Avenue podría alcanzar hasta un 5,06% del capital de Quabit.
Félix Abánades, Presidente de la compañía, ha destacado que “este acuerdo nos permite afrontar con mayor tranquilidad el incierto escenario en el que estamos entrando“ y valora las condiciones especiales en que se ha logrado: “Agradezco, tanto al equipo de Quabit como a Avenue, en especial a su equipo en España liderado por Cliff Wagner, el esfuerzo que han realizado para cerrar este acuerdo, en unos momentos tan excepcionales y en unas condiciones muy complejas, como consecuencia del estado de alarma”.
Quabit afronta la situación derivada por la crisis del Covid-19 con unas cifras operativas muy relevantes, tanto a nivel de preventas con 1.639 viviendas vendidas, lo que supone una cobertura del 57% de su cartera comercial; y con 2.149 viviendas en fase de entrega y construcción. A ello se suman las entregas realizadas en el período, que a la fecha suman más de 350 viviendas.
