Tras cerrar ayer restando un 2,59% en los 8.769 puntos, lo que supone su mayor caída desde el 20 de abril, el IBEX 35 arranca este miércoles intentando estabilizarse tras los fuertes recortes que experimentaron ayer.
Los inversores del selectivo se enfrentan a una sesión en la que la que la preocupación de la inflación pesa más que nunca para los inversores, pero también se mirará a la promotora china Evergrande, que hoy afronta un nuevo vencimiento de una emisión en dólares por importe de $ 47,5 millones, y hacia Washington, y la aprobación de los programas de infraestructuras, el físico y el social y, sobre todo, de la ley que servirá para financiar a corto plazo al gobierno federal y de la que permitirá el aumento del límite de deuda.
Con este panorama, el Ibex 35 empieza el día la sesión con subidas del 0,67% hasta los 8.769,40 puntos. Dentro del selectivo, las mayores subidas llegan de la mano de IAG (1,62%), Banco Santander (1,43%) e Iberdrola (0,76%). En la parte baja de la tabla se sitúan Almirall (-1,97%), Repsol (-1,09%) y Endesa (-0,58%).
Las subidas del banco presidido por Ana Patricia Botín llegan de la mano de la noticia de que Banco Santander retribuirá a los accionistas con 1.700 millones de euros mediante dividendo y recompra de acciones, con un 'pay out' del 40%.
Las de IAG, vienen acompañadas tras conocerse que Deutsche Bank eleva la recomendación de IAG de "mantener" a "comprar", aumenta el precio objetivo de 225 a 260 peniques.
Fuera del selectivo, las alzas más importantes en el Mercado Continuo en la apertura de hoy son para Nyesa (3,15%), Solaria (2,5%) y Dominion (2,29%). En el lado contrario, Duro Felguera (-5,94%), Naturhouse (-3,08%) y Oryzon (-2,86%), son los valores que más caen.
En otro orden de noticias, hoy se ha conocido que Otis alcanza el 50,017% de Zardoya Otis en el contexto de la OPA.
Datos macro España
El Banco de España actualizará sus previsiones macroeconómicas tras la revisión a la baja del Instituto Nacional de Estadística en relación al crecimiento observado en el 2T21, que pasó de un +2,8% intertrimestral, en la publicación del avance previo, a un +1,1%, en esta nueva estimación. Así lo confirmó el gobernador del Banco de España, Pablo Hernández de Cos.
El Consejo de Ministros aprobó ayer el Real Decreto-Ley que prorroga los expedientes de regulación temporal de empleo (ERTE) asociados al COVID-19 hasta el 28 de febrero de 2022 tras el acuerdo alcanzado ayer entre el Gobierno, CCOO, UGT, CEOE y Cepyme.
El precio medio diario de la electricidad registra hoy en España un nuevo récord histórico al alcanzar los 189,9 €/MWh, superando el alcanzado ya hace 10 días de 188,18 €/MWh. El precio máximo diario pasará por primera vez en la historia de los 200 €/MWh, llegando a superar los 208 €/MWh.
El número de hipotecas constituidas sobre viviendas subió un +36,8% en julio respecto al mismo mes de 2020, hasta sumar 35.329 préstamos, según los datos difundidos ayer por el Instituto Nacional de Estadística (INE).
Bolsas europeas
En las bolsas europeas, a estas horas, el DAX sube un 0,90% hasta los 15.387 puntos; el FTSE -100 suma un 0,4%, sobre los 7.060 puntos, el CAC-40 avanza sobre los 6.558 puntos, el FTSE MIB abre en los 25.707 puntos y registra subidas del 0,55%.
Ayer se conoció que el BCE aumentó las compras de bonos bajo el programa de emergencia del PEPP en la última semana: 20.372 M€ frente a los 19.123 M€ de la semana previa.
La presidenta del Banco Central Europeo, Christine Lagarde, defendió que el "desafío clave" de la institución en estos momentos es no actuar antes de tiempo ante algunos efectos sobre la inflación que no tienen impacto en el medio plazo. En concreto, Lagarde comentó: "El desafío clave es asegurarnos de no sobrerreaccionar a shocks transitorios de oferta que no tienen peso en el medio plazo, al mismo tiempo que estimulamos las fuerzas positivas de demanda que podrían elevar la inflación de forma duradera hacia nuestro objetivo de inflación del 2%. Venimos de una década de fuertes fuerzas desinflacionarias que han deprimido todo el proceso de inflación. Y aunque la recuperación robusta está apoyando las tendencias de inflación subyacente, lo que estamos viendo ahora es más que nada una fase de inflación temporal ligada a la reapertura. Una vez que los efectos motivados por la pandemia cese, esperamos que la inflación caiga. Los efectos de base deberían desaparecer a principios del año que viene, aunque estamos viendo más incrementos en los precios del petróleo y del gas. Tomando una perspectiva de medio plazo, la política fiscal tendrá que seguir un marco basado en reglas que apoyen la sostenibilidad de la deuda y la estabilización macroeconómica”
Más allá de Europa, las bolsas asiáticas perdían ayer terreno, siguiendo las caídas de Wall Street, con los inversores preocupados por la incertidumbre económica que ha provocado un repunte en los rendimientos de los bonos de referencia de Estados Unidos y que ha llevado al dólar a un máximo de más de 10 meses.
Petróleo y crisis energética
Señalar, por otro lado, que detrás del repunte de las expectativas de inflación se encuentra la crisis energética “inducida políticamente”, que se inició en Europa continental y que se ha extendido ya al Reino Unido y a China. En este último país, además, los cortes energéticos que se están provocando en algunas regiones, algunos producto de las directrices establecidas por el gobierno para limitar el consumo energético y otros como consecuencia de la falta de gas y carbón, están afectando ya al 44% de las fábricas del país, lo que generará a su vez nuevos problemas en las cadenas de suministros globales y, por tanto, más presiones inflacionistas. Ante este escenario inflacionista -AYER el presidente de la Reserva Federal (Fed), Powell, reconoció ante el Comité Bancario del Senado que la alta inflación estaba durando más de lo esperado-, los inversores han comenzado a descontar que los bancos centrales es posible que se vean obligados a comenzar el proceso de retirada de estímulos monetarios antes de tiempo, con alzas de tipos incluidas. Es por ello que se han decantado por la venta de bonos, provocando el repentino repunte de las rentabilidades de los mismos, que ayer se situaron a su nivel más elevado en tres meses, proceso similar al que asistimos el pasado mes de mayo, que llevó al Nasdaq Composite, índice en el que los valores de crecimiento, especialmente los tecnológicos, tienen una elevada ponderación, a entrar en fase correctiva, al ceder entonces más del 10% desde su anterior máximo. De momento, la mayoría de los principales índices bursátiles europeos y estadounidenses han retrocedido casi un 5% de media. Está por ver si a sus actuales niveles vuelve a entrar dinero en el mercado, algo factible ante la falta de alternativas de inversión atractivas, o si las caídas van a más en el corto plazo.
En el terreno de las materias primas, los precios del petróleo caían ayer por segundo día consecutivo al resurgir las dudas sobre la demanda, con el aumento de los casos de COVID-19 en todo el mundo y la escasez de gasolina en algunas regiones. Este miércoles, los futuros de barril del petróleo Brent registran nuevas pérdidas del 1,79% hasta los 76,95 dólares, mientras que el Wes Texas se deja un 1,86% sobre los 73,89 dólares.
La cotización del euro frente al dólar se coloca en 1,1682 'billetes verdes',
El bitcoin registra ligeras subidas del 0,30% hasta los 42.318,8 dólares.
Agenda del día
En España será el turno del dato de IPC de septiembre.
Hoy también estaremos atentos al índice Nationwide de precios de la vivienda en Reino Unido.
En Alemania se conocerá el índice de precios de importación y las ventas minoristas.
A nivel europeo, se publicará el dato de confianza de empresas y consumidores y de clima empresarial de la zona euro, así como las expectativas de inflación de septiembre.
En Estados Unidos, los datos a seguir serán el índice de mercado hipotecario y los inventarios de destilados de la AIE. También se esperan declaraciones de varios miembros de la Fed.